В 1886 году был произведён в капитаны Корпуса корабельных инженеров с переименованием в младшие судостроители. Арцеулов К. Н. был одним из основателей в 1886 году 57 яхт-клуба Черноморского флота в Севастополе, а также спроектировал и построил быстроходный пассажирский пароход "Пушкин". В 1889 году назначен старшим судостроителем Севастопольского порта и одновременно наблюдающим за постройкой броненосца "Георгий Победоносец".
В 1896 года был командирован в распоряжение Министерства путей сообщения и назначен заведующим постройкой и сборкой . Разработал техническое задание на постройку железнодорожного парома для озера Байкал. В начале апреля-июле того же года находился в Англии, где в Ньюкасле наблюдал за постройкой парохода-парома для для Байкальской паромной переправы.
В 1900 году назначен старшим судостроителем Севастопольского порта.
В 1901 году вышел в отставку в чине
генерал-майора.
Участвовал в разработке конкурсного проекта линейного корабля, где была предусмотрена булевая противоминная защита. Проект в 1909 году был представлен в Морское министерство и получил высокую оценку
[Для просмотра данной ссылки нужно зарегистрироваться].
Умер в 1919 году.
Семья
Отец - Николай Алексеевич Арцеулов (1816-1863) - русский кораблестроитель XIX века, проектировщик паровых и первых броненосных кораблей военно-морского флота.
Жена - Жанна Айвазовская (1858-1922), дочь выдающегося художника-мариниста И. К. Айвазовского.
Сын - Николай Арцеулов (1889-1956), кораблестроитель, участвовал в постройке первых русских дредноутов "Севастополь" и "Полтава", художник-маринист. В 1920-х годах эмигрировал в Америку. Умер в Нью-Йорке.
Сын - Константин Арцеулов (1891-1980) - русский лётчик, впервые в истории русской авиации намеренно ввёл самолёт в штопор и вывел его из штопора, художник-иллюстратор.
Сестра - Любовь Николаевна Арцеулова (1845-1907), жена русского писателя-мариниста К. М. Станюковича.